Назначение цены как средства организации продажи и обеспечения рентабельности предприятия

Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Назначение цены как средства организации продажи и обеспечения рентабельности предприятия». Также Вы можете бесплатно проконсультироваться у юристов онлайн прямо на сайте.

Содержание:

Таким образом, рентабельность является одним из основных критериев оценки эффективности работы предприятия, повышение рентабельности характеризует цель предприятия любой отрасли в рыночной экономике;рост рентабельности способствует повышению финансовой устойчивости предприятия;для предпринимателей показатель рентабельности характеризует привлекательность бизнеса в данной сфере.

В рамках товарного предложения на потребительском рынке эти цены обычно варьируют в определенном диапазоне.
Показатели рентабельности отдельных видов продукции дают возможность ориентации предприятия при выборе вариантов производственной программы.

Поскольку прибыль показывает абсолютный эффект деятельности без учета использованных при этом ресурсов, он дополняется показателем рентабельности. Масса прибыли может возрастать при недостаточном использован. Анне ресурсов предприятия, нарушении требований режима экономиї.

Фактическая отработка указывается в документе «Данные для расчета зарплаты» по виду операции «Сдельные работы».

Этот показатель тоже имеет недостатки. Он не стимулирует наиболее эффективного использования производственных фондов торгового предприятия, поскольку не отражает вс иеи величины фондов и оборотных средств, используемых.

Рентабельность товарной продукции показывает, сколько прибыли может быть получено с каждого затраченного на ее производство рубля.

Рентабельность производственных фондов предприятия. Этот показатель определяется как отношение балансовой прибыли к средней стоимости основных фондов и оборотных средств. Он используется для оценки эф фективности использования производственных фондов предприятия и показывает размер прибыли в расчете на 100 единиц основных фондов и оборотных средств.

На рентабельность продукции оказывают влияние структура продукции, отпускные цены на продукцию, цены на сырье и материалы, а также уровень затрат на единицу продукции.

В связи с этим изменяется подход к оценке эффективности функционирования предприятия. В командной экономике, ориентированной на увеличение объемов валового производства, основное внимание уделялось таким показателям эффективности, как производительность труда и фондоотдача.

Работа над курсовым проектом предполагает закрепление и углубление теоретических знаний методики анализа и проектирования систем управления разработкой и внедрением нового продукта, полученных в процессе обучения; изучение и практическую реализацию современных методов управления в условиях рынка.

Всё вышесказанное обусловило актуальность темы. Цель курсовой работы – выявление путей повышения рентабельности при производстве пиломатериалов.

Для этого потребуется из значения остатков на начало рассматриваемого года вычесть остатки на его окончание. Так же точно можно вести расчет для любого периода.

Предприятия реализуют свою продукцию по отпускным ценам другим предприятиям, оптовым базам, торговым организациям. Оптовая цена. Состоит из отпускной цены предприятия и сбытовых наценок (надбавок), используемых оптовыми организациями на покрытие собственных издержек и образование прибыли. По оптовым ценам оптовые базы реализуют продукцию торгующим организациям.

Что такое рентабельность? Как рассчитать?

Для определения основных направлений поиска резервов повышения рентабельности организации факторы, влияющие на них, классифицируют по различным признакам (рисунок 1.1.2).

По абсолютной сумме прибыли не всегда можно судить об уровне доходности предприятия, так как на ее размер влияет не только качество работы, но и масштабы деятельности. Поэтому для характеристики эффективности работы предприятия наряду с абсолютной суммой прибыли используют относительный показатель – уровень рентабельности.

Этот фактор оказывает наибольшее влияние на издержки обращения торгового предприятия, так как переменные их виды прямо связаны с изменением этого показателя. Рост объема товарооборота приводит к увеличению общей суммы издержек обращения, однако, уровень издержкоемкости при этом снижается (так как сумма постоянных издержек обращения остается неизменной).

Поскольку это относительный показатель, он определяется в процентах. Уровень рентабельности может быть определен как процентное отношение суммы полученной прибыли к любому показателя: объема товарооборота, величины издержек обращения, среднего размера основных фондов и оборотных средств, суммы фонда оплаты труда и т.п..

Недостаток этого показателя заключается в том, что он не характеризует экономической эффективности использования ресурсов торгового предприятия, поскольку не отражает зависимости между полученным доходом и величиной иною факторов производства, которые используются.

Для расчета рентабельности отраслей берется общая сумма прибыли, полученная предприятиями, объединениями, другими хозрасчетными формированиями, которые входят в соответствующую отрасль экономики. На уровень рентабельности отрасли будет влиять наличие в ней низкорентабельных и убыточных предприятий [24, с. 47].

Появились новые варианты воронки продаж, позволяющие отследить полную историю продажи от первого обращения клиента до итоговой отгрузки.

В общей рентабельности отражаются изменения себестоимости продукции, величина и уровень использования производственных фондов, рост производительности труда, изменение объема реализации продукции (работ, услуг), факторы ценообразования.

Рентабельность вложений в предприятие (активов). Этот показатель характеризует прибыль в расчете на единицу имущества, которое находится в распоряжении предприятия, определяется как отношение балансовог го прибыли к стоимости имущества, которое находится в распоряжении предприятийва.

Разные варианты решений, которые принимаются для определения прибыли, текущих расходов, авансированной стоимости, для расчета рентабельности предопределяют наличие значительного количества показателей рентабельности.

Такой объем включает в себя количество единиц продукции, отгруженную покупателю за рассматриваемый период и оплаченную им.
Важность качественного и достоверного анализа показателей рентабельности для принятия эффективных управленческих решений в ведении хозяйства является беспрекословной. Успешное решение задач анализа нуждается в настроенной и четкой организации аналитической работы.

Для оценки эффективности работы предприятия недостаточно использовать только показатель прибыли. Например, два предприятия получают одинаковую прибыль, но имеют различную стоимость производственных фондов, т.е. сумму основного капитала и оборотных средств. Более эффективно работает то предприятие, у которого стоимость производственных фондов меньше.

Ценообразование является важнейшим направлением экономической работы на предприятии. Перед всеми предприятиями, коммерческими и некоммерческими организациями встает задача определения цеп на свои товары, работы и услуги.

Рисунок 1.2.1- Факторы, влияющие на величину прибыли и рентабельности Значение натурального традиционного хозяйства маори при развитии рынка земли Новой Зеландии во второй половине XIX века Целью курсовой работы является теоретическое изучение экономической этнологии с помощью учения исторического диалектического материализма.

Рентабельность продаж
Рентабельность активов (Return on assets)
Рентабельность собственного капитала (Return on equity)
Рентабельность задействованного капитала (ROCE)
Формула Дюпона (DuPont formula)
Норма чистой прибыли

Анализ рентабельности предприятия

Относится к затратным показателям, характеризует эффективность не только основной деятельности компании, но и работ, связанных со сбытом продукции. Позволяет провести оценку получаемого на 1 затраченный рубль объема прибыли.

При этом учитываются затраты, связанные с непосредственным производством и реализацией профильной продукции.

Рассчитывается как соотношение между прибылью от реализации и суммой себестоимости продукции, в которую входят:

себестоимость проданных товаров, работ, продукции или услуг;
себестоимость коммерческих расходов;
себестоимость управленческих расходов.

Характеризует способность организации к самостоятельному покрытию расходов прибылью. Расчет рентабельности предприятия применяется для оценки эффективности его работы и высчитывается по формуле:

Род = Прп /З,
Где З – затраты, а Прп — прибыль, полученная от реализации.

При подсчетах не учитывается время, прошедшее между производством и реализацией.

Рентабельность оборотных (иначе – мобильных, текущих) активов показывает прибыль, получаемую организацией с каждого, вложенного в оборотные активы, рубля и отражает эффективность использования этих активов.

Определяется как соотношение между чистой прибылью (т.е. оставшейся после налогообложения) и оборотными активами. Этот показатель предназначен для отражения возможностей организации по обеспечению достаточного объема прибыли в отношении к используемым оборотным средствам.

Чем данное значение выше, тем оборотные средства используются эффективнее.

Вычисляется по формуле:

Робщ = Чп/Оа, где

Робщ – общая рентабельность, чистая прибыль — Чп, а Оа – стоимость оборотных активов.

Критерий, используемый для вычисления эффективности инвестиций. Этот показатель позволяет оценить целесообразность вложения средств в инвестиционные проекты и демонстрирует определенную ставку дисконта, с которой чистая стоимость средств, предполагаемых в будущем, будет равна нулю.

Под этим понимается минимальная норма рентабельности, когда исследуемый инвестиционный проект предполагает, что желаемая по минимуму норма прибыли или стоимость капитала компании будет превышать меньший показатель внутренней рентабельности.

Данный метод вычисления очень не прост и связан с тщательными расчетами. При этом неточности, допущенные во время расчета, могут привести к окончательным неверным результатам.

К тому же при рассмотрении инвестиционных проектов учитываются и другие факторы, к примеру, валовая рентабельность. Но именно на основании расчета внутренней нормы рентабельности предприятие принимает решения инвестиционного характера.

Наличие прибыли, как абсолютного показателя, не всегда позволяет получить полную картину эффективности работы предприятия. Для более точных выводов анализируются показатели относительные, показывающие эффективность конкретных ресурсов.

Процесс работы некоторых предприятий зависит т определенных основных средств, поэтому для общего повышения эффективности деятельности, необходимо вычислять и рентабельность основных средств.

Подсчет проводится по формуле:

Рос = Чп/Ос, где

Рос – рентабельность основных средств, Чп- чистая прибыль, Ос — стоимость основных средств.

Этот показатель позволяет получить представление о том, какая часть чистой прибыли приходится на единицу стоимости основных средств организации.

Показатель, отражающий чистую прибыль в общей выручке, демонстрирует финансовую результативность деятельности. Финансовым результатом в расчетах могут выступать различные показатели прибыли, это приводит к существованию нескольких вариаций показателя. Чаще всего это: рентабельность реализации по валовой прибыли, по чистой прибыли и операционная рентабельность.

Тема 1. ПРЕДПРИЯТИЕ В УСЛОВИЯХ РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКИ

По валовой прибыли: Рпвп = Вп/В, где Вп – валовая прибыль, а В – выручка.

Валовая прибыль – это разница между выручкой, полученной от продаж и себестоимостью продаж.

По чистой прибыли: Рчп = Чп/В, где Чп – чистая прибыль, а В – выручка.
Операционная рентабельность: Ор = EBIT/В, где EBIT – подсчитанная до налогов и вычетов прибыль, а В – выручка.

Оптимальное значение рентабельности продаж зависит от отраслевых и других особенностей предприятия.

Так в организациях, использующих длительный цикл производства, такая рентабельность будет выше тех компаний, которые работают с высоким оборотом, хотя их эффективность может быть одинаковой.

Эффективность реализации так же может показать рентабельность реализованной продукции, хотя она учитывает другие факторы.

В зависимости от того, с чем сравнивать показатель прибыли, можно выделить три группы показателей для анализа рентабельности предприятия:

рентабельность капитала;
рентабельность продаж;
рентабельность производства.

1. Рентабельность капитала

рентабельность совокупного капитала.
рентабельность собственного капитала;

Рентабельность продаж по валовой прибыли = Валовая прибыль / Выручка

Валовая прибыль представляет собой разницу между двумя ключевыми показателями «Отчета о прибылях и убытках»: выручкой и себестоимостью продаж.

Операционная рентабельность = EBIT / Выручка

где EBIT – прибыль до вычета процентов и налогов

Рентабельность продаж по чистой прибыли = Чистая прибыль / Выручка

Для расчета всех приведенных выше показателей рентабельности достаточно данных, содержащихся во 2-й форме бухгалтерской отчетности – «Отчете о прибылях и убытках».

Нормальное значение рентабельности продаж определяется отраслевыми и прочими особенностями работы организации. При одинаковой финансовой эффективности, для организаций с длительным циклом производства, рентабельность продаж будет выше, для «высокооборотных» видов деятельности – ниже. Рентабельность продаж показывает, прибыльная или убыточная деятельность предприятия, но не дает ответа на вопрос, насколько выгодны вложения в данное предприятие. Чтобы ответить на этот вопрос, рассчитывают рентабельность активов и капитала (рентабельность собственного капитала, рентабельность инвестированного капитала).

Рентабельность активов (Return on assets)
Рентабельность собственного капитала (Return on equity)
Рентабельность задействованного капитала (ROCE)
EBITDA
Норма чистой прибыли

Формула рентабельности активов (англ. return on assets, ROA) дает возможность определить финансовый показатель, определяющий эффективность деятельности предприятия. Принадлежит к классу относительных показателей. Представляет собой частное двух показателей: чистой прибыли за период и общей величины активов за тот же период. Показатель рентабельности активов относится к группе показателей рентабельности. Отображает способность компании производить прибыль.

Формула рентабельности активов показывает доходность и эффективность деятельности предприятия. Для расчета рентабельности активов величину активов предприятия очищают от заемных средств. Часто с помощью рентабельности активов сравнивают предприятия одной отрасли. Рентабельность активов (формула):

Рентабельность активов = Чистая прибыль за период / Средняя величина активов за период, или

Ra = P / A

где: Ra — рентабельность активов, P — прибыль за период, A — средняя величина активов за период.

Часто показатель называют также экономической рентабельностью активов. Рассчитанный коэффициент показывает величину прибыли, приходящейся на каждый рубль, составляющий имущество предприятия.

Рентабельность реализуемой продукции (ROM– ReturnonMargin) – показатель, отражающий эффективность реализации продукции. Численное выражение рентабельности реализуемой продукции показывает соотношение между доходами от реализации продукции и затратами на производство и продажу продукции.

Иначе говоря, рентабельность реализуемой продукции отражает сколько копеек/рублей прибыли принесет один рубль, потраченный на производство и продажу продукции.

Рассмотрим главные цели ценовой политики компании:

Продолжение деятельности организации. Предприятие осуществляет свою деятельность под влиянием таких угроз, как лишние мощности, высокая конкуренция, резкое изменение спроса. С частью этих рисков можно бороться путем снижения стоимости. Однако уменьшение цены должно быть таким, чтобы полученный доход покрывал издержки. Эта цель ЦП считается краткосрочной.
Краткосрочное увеличение прибыли. Иногда стоимость на товар изменяется для максимального извлечения прибыли. Часто такая цель ставится в рамках переходной экономики. Это краткосрочная задача. В долгосрочной перспективе такая цель не используется, так как значительное повышение стоимости не даст выиграть в конкурентной борьбе.
Краткосрочное увеличение продаж. В этом случае стоимость на товар, напротив, снижается. Привлекательная цена позволяет увеличить объем сбыта. Альтернативный вариант – назначение комиссионных для посредников, что также помогает повысить продажи. Данная мера позволит извлечь максимальную прибыль, а также завоевать долю в рынке.
«Снятие сливок». Данная мера актуальна в том случае, если компания реализует новую продукцию. В этом случае назначается максимально высокая стоимость. Если продажи начинают падать, стоимость незначительно снижается для обеспечения оборота.
Долгосрочное увеличение прибыли. Одна из действующих стратегий – формирование имиджа компании, которая выпускает исключительно качественную продукцию. Если клиент уверен в качестве продукта, он будет готов приобретать его по высокой стоимости. Это позволит добиться долгосрочной максимизации прибыли.

Для установления оптимальной ценовой политики ставится одна цель. Подбирается она в зависимости от особенностей конкретного предприятия, его конкурентов.

На практике применяются эти формы ценовой политики:

Политика высоких цен. При появлении нового товара на рынке устанавливается максимально высокая стоимость. Актуально это только для действительно новой продукции, которая пользуется спросом и защищена патентом. Стоимость постепенно уменьшается в том случае, если замечено снижение спроса.
Политика низких цен. Актуальна в том случае, если компании нужно быстро войти на рынок и завоевать свою долю. Подходит для стимулирования спроса. Применяется на рынках с увеличенным объемом производства, повышенной эластичностью спроса. Издержки компании покрываются за счет того, что продажи товара по небольшой стоимости максимально увеличиваются.
Политика дифференцированных цен. Средняя стоимость продукции меняется под влиянием надбавок, скидок. Каждому сегменту потребителей предлагается отдельная стоимость на товар.
Политика льготных цен. Компания получает возможность привлечь новых клиентов за счет льготных предложений. Этот способ подходит для расширения рынка сбыта.
Политика гибких цен. Стоимость определяется в зависимости от возможностей потребителей. Довольно часто изменяется.
Политика стабильных цен. В этом случае цены не меняются в течение длительного времени. Подходит для товаров повседневного спроса.

Перед установлением конкретной ценовой политики нужно внимательно отслеживать изменения цен на товары на рынке. Перед выбором стратегии нужно принимать во внимание внутренние (специфика предприятия) и внешние (особенности рынка) факторы.

ВАЖНО! Выбранная политика время от времени меняется. Нельзя выбрать одну стратегию и пользоваться ей десятилетия. Политика определяется в зависимости от внешних факторов, которые постоянно меняются.

Не существует объективно идеальной ценовой политики. Эффективность ее определяется в зависимости от целого ряда факторов. Рассмотрим факторы, влияющие на ЦП:

Тип рынка, в рамках которого функционирует компания. Если это рынок совершенной конкуренции, роль ЦП является минимальной, так как компания не властна над ценой. Минимальна также роль ценовой политики в условиях монополии.
Эластичность спроса. Она может быть прямой, перекрестной, зависящей от дохода.
Размер компании, число подразделений в ней, имеющийся капитал.
Если организация выпускает потребительскую продукцию, она имеет большее влияние на ЦП, в отличие от компаний, занимающихся выпуском производственных товаров.
Свобода влияния на цену у маленьких компаний ограничена.
Каналы распределения товаров. Производитель продукции может сам заниматься реализацией товара, а также использовать для этого посредников. В первом случае влияние компании на ЦП более высоко.
Рыночный сегмент.
Географический район.
Наличие инфляции.
Размер налогов.
Степень вмешательства в деятельность компании государственных органов.

Эффективность ценовой политики зависит не только от усилий компании, но и от множества других предприятий. Не все организации могут влиять на стоимость. Наименьшая результативность ЦП наблюдается у малых компаний с большим налогообложением, в деятельность которых вмешиваются государственные структуры.

Формирование ценовой политики предприятия

Банковское дело
Биржевое дело
Бюджетная система
Инвестиционный менеджмент
Инновационный менеджмент
Логистика, торговая деятельность
Макроэкономика
Маркетинг
Международная экономика
Международные валютные отношения
Международные стандарты финансовой отчетности
Менеджмент и принятие управленческих решений
Микроэкономика
Налогообложение
Нормирование труда
Рынок ценных бумаг
Статистика, эконометрика, моделирование
Страхование
Управление персоналом
Управление рисками
Учет и аудит
Финансовая математика
Финансовый анализ
Финансовый менеджмент
Ценообразование
Экономика предприятия
Экономическая теория
Экономический анализ

АКТУАЛЬНЫЕ ВОПРОСЫ ЭКОНОМИКИ И УПРАВЛЕНИЯ

ЭФФЕКТИВНОСТЬ И ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ: КРИТЕРИИ И ПОКАЗАТЕЛИ ИХ ХАРАКТЕРИЗУЮЩИЕ, МЕТОДИКА ОЦЕНКИ И АНАЛИЗА

И. Т. АБДУКАРИМОВ, Н. В. ТЕН

Статья посвящена вопросам, связанным с определением сущности критериев и показателей оценки эффективности и финансовых результатов деятельности предприятия, методам их оценки и анализа. Приводится классификация показателей эффективности по различным признакам оценки. Отмечается, что необходимо различать критерии и показатели оценки эффективности предпринимательской деятельности в целом, т. е. обобщающие показатели и критерии и показатели эффективности использования ресурсов, которые относятся к частным показателям. Дается методика оценки различных показателей эффективности согласно приведенной классификации. Во второй части статьи приводится классификация оценки финансовых результатов хозяйственной деятельности и методика их определения. На конкретном примере излагается методика факторного анализа прибыли и рентабельности.

Ключевые слова: эффект и эффективность, критерии и показатели, финансовые результаты, прибыль, рентабельность, факторы и причины.

Характеристика эффективности работы предприятия. Понятие о критериях и показателях эффективности

Эффективность производства отражает взаимосвязь затрат общественного труда, вкладываемого в производство и получаемого от этого эффекта, т. е. конечного результата в виде производимой продукции, услуг, финансовых результатов.

Эффективность — это уровень использования финансовых, материальных и трудовых ресурсов предприятия, средство для достижения высоких финансовых результатов.

Финансовый результат, т. е. сумма прибыли, еще не показатель эффективности, она не характеризует уровень эффективности, это результат эффективной работы предприятия.

Эффективность как соотношение между затратами и результатами представляет собой, вместе с тем, итоговый, синтетический и качественный показатель экономического развития производства, отрасли, региона или государства в целом.

Одной из важных задач при планировании и анализе хозяйственной деятельности предприятия является определение критериев и показателей оценки эффективности использования хозяйственных средств, в целом и отдельных их видов (материальных, трудовых и финансовых).

Критерий — отличительный признак, мерило, на основании которого дается оценка какого-либо явления.

Показатель характеризует этот критерий с количественной стороны.

Критерием финансовых результатов является получение наибольшей прибыли, критерием эффективности — достижение наибольших результатов при наименьших затратах, или при тех же ресурсах, достижение больших результатов деятельности предприятия (выпуск большего объема производства продукции, оказания услуг, получения доходов, прибыли). Финансовые результаты определяются, анализируются и планируются на основе показателей состояния и изменения прибыли и рентабельности. Эффективность определяется результативными показателями хозяйственной деятельности.

Классификация показателей эффективности и методика их определения

Следует различать обобщающие показатели эффективности, характеризующие эффективность работы предприятия в целом и частные показатели эффективности, характеризующие уровень использования отдельных видов ресурсов и средств (табл. 1).

Таблица 1

Классификация показателей эффективности предприятия

Значимость Показатели Экономическая характеристика Формула определения

I. Обобщающие 1. Рентабельность капитала (ROA) Доля прибыли на 1 руб. хозяйственных средств (капитала) Р ЧП x MO кап. ~ тг Kcm.cp.

2. Рентабельность собственного капитала (ROE) Доля чистой прибыли на 1 руб. собственных средств Р _ ЧП x MO СКап.

3. Рентабельность реализации Доля прибыли от обычной деятельности на 1 руб. реализованной продукции Р _ П’об.деят. x І°° Г РеШ1. ^ У Реал.

4. Рентабельность затрат Доля чистой прибыли на 1 руб. производственных затрат Р ЧП x rnO зат. ~ V»»‘ 0 У Зат.

II. Частные 1. Эффективность использования основных с редств

І. Фондоотдача Доля произведенной и реализованной продукции на 1 руб. основных средств ^ ^ Реал. ФОЖ _ ОСср..

Увеличение объема продаж — один из показателей успешного развития предприятия, правильности выбранной стратегии поведения на рынке, дающий, к тому же, возможность при необходимости привлекать инвестиции. Помимо прочего, это — основная забота сотрудников отдела сбыта, маркетологов и рекламщиков.

Как бизнес-цель увеличение продаж требует разработки конкретного плана действий и применения целого комплекса мер. Если компания заинтересована в долгом и стабильном росте, то мероприятия, способствующие увеличению числа заключенных сделок, должны проводится на всех уровнях и по разным направлениям.

Увеличение объема продаж — это создание таких оптимальных условий для максимально стабильного и регулярного потока покупателей, а значит — создание условий для постоянного дохода того или иного предприятия. Сначала вы привлекаете покупателя, а потом — он сам придет к вам, при чем, нужно сделать все, чтобы это стало системой покупок. Такие покупатели становятся постоянными клиентами. А предприятие получает в лице постоянных клиентов уверенность и гарантию своего развития и успешного функционирования, что неизменно приводит к процветанию. Для привлечения покупателей (как один из прямых способов увеличения объема продаж) используют всевозможные методы маркетинга. Их множество. Без качественного маркетинга невозможно построение успешного бизнеса. Ваша роль, как продавца, предоставить максимальный выбор клиенту, свободу предпочтений в ассортименте вашего товара. Ассортиментный состав товарооборота — доля отдельных товарных групп в целом объеме продаж. Именно он при своем расширении, увеличивает объемы сбыта продукции. Каждая товарная позиция имеет свой статистический показатель продаваемости в процентном соотношении. Чем шире ассортимент (количество позиций) тем больше объем реализации при любых процентах продаваемости каждой позиции. Вместе с объемными продажами, приходит опасность перенасыщения рынка. Это касается работы с каждым отдельно взятым клиентом с перспективой на постоянное сотрудничество.

Если предприятие тратит на обеспечение функционирования предпринимательской деятельности больше, чем получает от нее прибыли, то оно не рентабельно. Что это за показатель и как расшифровать его значения должен знать каждый субъект предпринимательства. Он идентифицирует экономическую эффективность деятельности компании и позволяет оценить рациональность использования ресурсов для достижения поставленной финансовой цели. Рентабельность изначально определяется как общий показатель, а при выявлении его низкого значения, предприниматель должен провести комплексное исследование по категориям функционирования бизнеса.

Журнал Фундаментальные исследования. – 2015. – № 12 (часть 4) – С. 801-805
Раздел Экономические науки (08.00.00)
УДК УДК 339.137.2
Страницы 801–805

Авторы
Резюме
Файлы
Ключевые слова
Литература

Организация управления, управленческий учет
Стратегический менеджмент
Организация производственной деятельности
Управление финансами
Бюджетирование
Управление затратами
Ценообразование
Управление материальными ресурсами
Ценные бумаги
Маркетинг
Логистика
Инвестиции
Бухгалтерский учет, налогообложение
Оплата труда
Персонал
Юридический практикум
Разное
Экономика отрасли
Себестоимость и ценообразование
Организация и планирование производства
Налоговое планирование
Внешнеэкономическая деятельность
Риски
Актуальная тема
Информационные технологии
Экономические шпаргалки
Оценка деятельности предприятия
Азбука экономиста
Госзаказ
Контрольная работа
Контрольная работа
Госзакупки

Основными видами деятельности Общества являются:

Рентабельность отдельных видов продукции, всей товарной продукции и производства

Прибыль в расчете на единицу продукции / Себестоимость единицы Продукции × 100%

Прибыль в расчете на товарный выпуск / Себестоимость товарной продукции × 100%

Балансовая (чистая) прибыль / Сумма основных производственных фондов и материальных оборотных средств × 100%

Характеризует прибыльность различных видов продукции, всей товарной продукции и рентабельность (доходность) предприятия.

Служит основанием для установления цены

Рентабельность реализации (продаж)

Прибыль от продажи продукции / Выручка от реализации × 100%

Балансовая прибыль / (Чистая выручка от реализации продукции + Доходы от прочей реализации и внереализационных операций) × 100%

Показывает, какой процент прибыли получает предприятие с каждого рубля реализации.

Служит основанием для выбора номенклатуры выпускаемой продукции

Рентабельность активов (капитала)

Рентабельность текущих активов

Рентабельность чистых активов

Прибыль / Совокупные активы × 100%

Прибыль / Текущие активы × 100%

Прибыль / Чистые активы × 100%

Эти комплексные показатели характеризуют отдачу, которая приходится на рубль соответствующих активов.

Отражает эффективность вложенных в предприятие денежных средств

Рентабельность собственного капитала

Чистая прибыль / Собственный капитал × 100%

Характеризует прибыль, которая приходится на рубль собственного капитала после уплаты процентов за кредит и налогов. Характеризует отдачу или доходность собственных средств

Наиболее часто используются показатели рентабельности активов (капитала), рентабельности чистых активов, рентабельности собственного капитала и рентабельности реализации. Взаимосвязь этих показателей отражена на рис. 1–3.

В аналитической работе также часто полную сумму активов заменяют на стоимость текущих активов и анализируют рентабельность использования последних.

В качестве показателя прибыли, в зависимости от конкретных условий деятельности, используют показатели прибыли до налогообложения, прибыли от обычной деятельности или чистой прибыли.

В зарубежной практике в качестве числителя чаще всего используют показатели прибыли до налогообложения, а некоторые организации в расчет принимают показатели чистой прибыли.

В качестве активов (знаменателя формулы) используют следующие показатели:

стоимость активов по балансу;
стоимость активов по балансу плюс суммы амортизации по амортизируемым активам;
действующие активы;
оборотный капитал плюс внеоборотные активы.

В.К. Скляренко, проф. РЭА им. Г.В. Плеханова, канд. экон. наук, Р.П. Казакова, проф. РЭА им. Г.В. Плеханова

Статья опубликована в журнале «Справочник экономиста» № 2, 2005.

Доходный метод: что нужно учесть?

Почему прибыль есть, а денег нет?

В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйствующего субъекта является предметом внимания широкого круга участников рыночных отношений, заинтересованных в результатах его функционирования. Чтобы обеспечивать эффективность своей деятельности, управленческому персоналу необходимо прежде всего уметь реально оценивать экономическое состояние как своего предприятия, так и существующих потенциальных конкурентов. Главную роль в системе экономических показателей организации имеют показатели финансовых результатов: прибыли и рентабельности. Деятельность любой компании связана с привлечением необходимых ресурсов, использованием их в производственном процессе, продажей произведенных товаров (работ, услуг) и с получением финансовых результатов. В связи с этим особую значимость приобретает анализ процесса формирования финансовых результатов.

К полной сумме затрат (постоянных и переменных) добавляют определенную сумму, соответствующую норме прибыли. Если за основу берется производственная себестоимость, то надбавка должна покрыть затраты по реализации и обеспечить прибыль.

В любом случае в надбавку включаются перекладываемые на покупателя косвенные налоги и таможенные пошлины. Применяется на предприятиях с четко выраженной товарной дифференциацией для расчета цен по традиционным товарам, а также для установления цен на совершенно новые товары, не имеющие ценовых прецедентов. Этот метод наиболее эффективен при расчете цен на товары пониженной конкурентоспособности.

Пример. Предприятие по производству предметов домашнего обихода желает установить цену на новое изделие. Прогнозируемый годовой объем производства — 10000 единиц. Предположительно прямые затраты сырья и материалов на единицу изделия — 1000 руб. Прямые затраты труда на единицу изделия — 400 руб. Предприятие планирует сумму постоянных затрат 2000 тыс. руб. в год и надеется получить 4000 тыс. руб. прибыли. Рассчитать цену с использованием метода маржинальных издержек.

Планируемая выручка от продаж после возмещения переменных затрат составит: 2000 + 4000 = 6000 тыс. руб.
Желательный результат от продаж после возмещения переменных затрат на единицу изделия: 6000000 / 10000 = 600 руб.
Совокупные переменные затраты на единицу изделия: 400 + 1000 = 1400 руб.
Цена (переменные затраты на единицу изделия + желательный результат от продаж после возмещения переменных затрат на единицу изделия): 600 + 1400 = 2000 руб.

Основан на том, что проект должен обеспечивать рентабельность не ниже стоимости заемных средств. К суммарным затратам на единицу продукции добавляется сумма процентов за кредит. Единственный метод, учитывающий платность финансовых ресурсов, необходимых для производства и реализации товара.

Подходит для предприятий с широким ассортиментом изделий, каждое из которых требует своих переменных затрат. Годится как для традиционно производимых товаров с устоявшейся рыночной ценой, так и для новых изделий. Применяется успешно при принятии решений о величине объема производства нового для предприятия товара.

Анализ балансовой прибыли и её составных частей является первоочередной задачей в определении динамики и эффективности выбранной стратегии развития организации. Определённые показатели приравниваются к показателям за предыдущий период для оценки положительного или отрицательного роста дохода.

Основная функция анализа балансовой прибыли направлена на поиск:

Источника убытка при падении дохода за текущий период.
Уязвимостей в финансовой деятельности организации, влияющих на её развитие.
Основных и дальнейших путей развития предприятия, основанных на текущих показателях.
Факторов, повлиявших на нереализацию основных направлений.

Исходя из этого следует, что проводимый анализ является комплексом проводимых мер по:

Расчётам итогов по выполнению основного экономического плана фирмы.
Определению воздействия внешних факторов на поступающий доход.
Углубленному изучению составов и структуры баланса.

Основными пунктами балансовой прибыли являются прибыль или убытки от:

Продаж произведённой продукции.
Действий, направленных на получение прибыли отличных от основного вида деятельности.
Второстепенных действий по реализации.

Из перечисленных пунктов основным является продажа выпущенной продукции, так как на эту статью приходится от 65% до 88% от основной прибыли организации.

Формируется она в течение всего периода деятельности. На примере это выглядит следующим образом:

Фирма является производителем определённой категории товаров, их продажа считается валовым (основным) доходом. Итоговой суммой расчёта баланса будет разницей между отпускной ценой (себестоимость) и покупной ценой (стоимость в магазине).
Второстепенными действиями по реализации и получению прибыли считаются действия, по продаже материального имущества находящегося в собственности у предприятия. К этим действиям также причисляются продажи частей ведущего фонда, различные материалы, горючее и сырьё. Продажа продукции как упоминалось выше это основной вид поступления доходов. Помимо него и второстепенного есть 3 вид, формирующий балансовую прибыль.
Нереализационные действия или действия отличающиеся от основных. Прибыль в них складывается от поступающих доходов за сдачу собственных помещений в аренду, инвестиции в другие предприятия, валютной разницы. В случае судебных разбирательств – штраф, неустойка, пени так же считаются нереализационными доходами.

Формирование прибыли необходимо для обеспечения в будущем, выполнения всех заложенных процессов в стратегии развития фирм. Она формируется из расчётов прибыли за конкретный период и сопутствующие расходы.

Под затратами фирм следует понимать: сокращение финансовых доходов вследствие выбывания активов и появления текущих обязательств по ним. Такие сокращения приводят к падению финансовой доли уставного капитала.

Доходами фирм являются: прирост финансовых выгод, в случае расширения (инвестирования, вклад) основного актива или погашения обязательств (штрафные выплаты, кредит). Это сопутствует росту прибыли.

Расчёты по запланированному доходу считаются серьёзным этапом. Такой показатель формируется только из основного источника прибыли (продажа выпускаемой продукции) и второстепенные доходы (продажа имущества, активов и т. д.).

Балансовая прибыль рассчитывается путём внесения исчисляемых значений в заданную формулой функцию.

Вначале вычисляется основной доход от реализованной продукции.

Основная формула имеет вид: Х = A + B + C *, где:

Х – балансовая прибыль;
A – доход от продажи товаров
B – доход с продажи имущества и других материальных активов предприятий;
C – доход от нереализационных действий;

Для получения результата по вышеуказанной формуле надо знать, чему равняются переменные значения в ней, для этого нужно рассчитать:

А = а1 – а2 – а3 *, где:
- а1 – валовой доход с продаж;
- а2 – общая сумма себестоимости всей продукции;
- а3 – общая сумма налога.
В = b1 – (b2 + b3)*, где:
- b1 – доход с продаж активов, сырья или материалов;
- b2 – расходы с продаж, включающие затраты на транспорт’
- b3 – сумма разницы от закупочной стоимости оборудования и сумма его износа за определённый период использования;
С – итог суммы зависит от условий его переменных, за результат берётся оконечная сумма, полученная путём сложения.

— услуги по перевозке, погрузке и разгрузке товарно-материальных ценностей;

До налогообложения, в рассчитанную прибыль входят все затраты, которые фирма произвела за определённый период. В неё внесена и другая прибыль с вычтенными расходами на их осуществление. После подведённого итога, на эту прибыль происходит начисление процентов по налоговой нагрузке.

Вдобавок, стоит понимать, что в балансовую прибыль уже включены расходы на страховые взносы и отчисление заработных плат работникам. Перед налогообложением начисляются налоги на прибыль и иные пошлины, сборы и налоги. В единичных ситуациях, фирма вносит в балансовую прибыль понесённые затраты, связанные с уплатой этих взносов за предыдущие периоды.

Доход перед налогообложением, отображает весь финансовый итог компании за отмеченный период. В него включены все статьи расходов и доходов, по всем видам деятельности включая и нереализационные. Необходим такой расчёт в том, что на него налоговая нагрузка не осуществляется, так как он является информативным инструментом по дальнейшей выработки стратегии развития.

Прибыль – это необходимый финансовый ресурс и в то же время инструмент, для продуктивного развития любой отрасли в бизнесе. Правильно рассчитанная балансовая прибыль поможет владельцу любого уровня от ИП и выше, понять и исправить любые отклонения в доходной составляющей, оценить рентабельность своего дела и остаться на плаву в условиях высокой конкуренции и внешних экономических факторов на рынке товаров и услуг.

Рентабельность продаж ROS (Return on Sales) характеризует эффективность текущей деятельности предприятия и обоснованность его ценовой политики.

ROS=Валовая прибыль/Выручка=(Чистый объем продаж-Себестоимость)/ Чистый объем продаж

Рентабельность активов ROA(Return on Assets) дает представление о том, сколько прибыли приходится на каждый рубль, вложенный в имущество организации.

ROA=Прибыль/Средняя величина активов

Рентабельность собственного капитала ROE (Return on Equity) показывает отдачу на капитал акционеров.

ROE=Чистая прибыль/Средняя величина собственного капитала

Рентабельность инвестированного капитала ROI (Return on Investment), ROIC (Return on Investment Capital), ROCE (Return on Capital Employed), ROACE (Return on Average Capital Employed) показывает отдачу на инвестированного, задействованного или вложенного капитала

ROI (ROIC, ROCE, ROACE)= Прибыль/ Средняя величина инвестированного, задействованного, вложенного капитала.

Менеджер, ответственный за проект или инвестиции, должен играть ведущую роль в прогнозировании объема продаж, цен и операционных издержек, на основе чего будут рассчитываться денежные потоки. Бухгалтер вполне может быть подготовлен лучше руководителя для проведения анализа денежных потоков, однако нельзя перекладывать на него прогнозирование объема продаж, цен, количества занятых и операционных издержек. Это область, в которой руководитель должен опираться на собственное знание рынка и опыт работы.
Менеджеру необходимо лучше бухгалтера знать и об основных опасностях, с которыми может столкнуться проект. Поэтому именно руководитель должен инициировать конкретные вопросы «что если», на базе которых будут проводиться расчеты. Бухгалтер может проводить дополнительные вычисления «что если», чтобы прояснить ситуации, которые особенно влияют на рентабельность.
Менеджер обязан не только понимать, что означают рассчитанные бухгалтером ответы, но и знать, почему компании нужна столь высокая рентабельность. Достижение рентабельности всего лишь на уровне текущих ставок процента по овердрафту, совершенно недостаточно, поскольку:

менеджеры склонны оптимистично оценивать будущие денежные поступления от инвестиций, поэтому нужно делать соответствующую поправку в отношении требуемого уровня рентабельности;
иногда проекты сталкиваются с серьезными препятствиями или от них отказываются уже после того, как израсходованы значительные средства;
в некоторых отраслях примерно 1/5 часть всех инвестиций не создает денежных поступлений, поскольку направляется на ремонт или замену технологического оборудования, либо обусловлена новыми требованиями законодательства;
следует предусматривать определенную долю в доходах, которая будет перераспределена в пользу акционеров, чтобы вознаградить их за коммерческий риск проекта.

Поэтому неудивительно, что многие компании хотят иметь рентабельность не меньше 25% годовых до уплаты корпоративного налога.

Многие компании устанавливают единый минимум рентабельности для всех инвестиционных проектов, независимо от степени риска и неопределенности. Достоинством такого подхода является простота. Однако в результате могут быть приняты решения:

об отклонении проектов с минимальным риском и неопределенностью (например, инвестиций с целью сокращения существующих издержек), поскольку их рентабельность чуть ниже установленного минимума;
об одобрении рискованных проектов, например инвестиций в продвижение новой продукции на иностранный рынок.

Инвестиционные банки и финансовые институты признают необходимость приемлемого баланса между потенциальным риском и вознаграждением. Например, они ожидают различной доходности от ссуды на выкуп компании ее управляющими и венчурных инвестиций в капитал новых компаний.
Некоторые крупные фирмы используют аналогичный подход, устанавливая разные нормы рентабельности в зависимости от степени риска, связанного с различными категориями проектов. Такими категориями могут быть:

повышение эффективности действующего бизнеса, например инвестиции в автоматизацию, механизацию погрузочно-разгрузочных работ, модернизацию контрольно-измерительного оборудования;
расширение сбыта производимых товаров или услуг на освоенных рынках внутри страны и за рубежом;
выход с новыми товарами или услугами на освоенные внутренние или внешние рынки либо, наоборот, с освоенными товарами на новые рынки;
новый товар или услуга на новом внутреннем или внешнем рынке.

Ясно, что для каждой последующей категории норма рентабельности должна повышаться. Установление дифференцированных норм рентабельности требует значительного опыта. Однако можно использовать весьма гибкий, хотя и несколько субъективный подход к принятию инвестиционных решений. Проекты с низким уровнем риска, видимо, следует одобрять, даже если требуемая рентабельность не вполне обеспечена. Напротив, инвестиции в новые направления бизнеса, демонстрирующие всего лишь обычную доходность, требуют самого придирчивого отношения.

Методы анализа денежных потоков, описанные в данной главе, имеют широкое применение. Их можно использовать для сравнительной оценки вариантов.

Аренда или покупка. Затраты на покупку и регулярные арендные платежи можно сравнить, рассчитав внутреннюю норму доходности, которая представляет собой фактическую годовую стоимость аренды, выраженную в процентах от затрат на покупку.
Сделать или купить. Для расчета внутренней нормы доходности используют разность между денежными потоками, образующимися при собственном производстве товара или услуги и при их покупке.
Проекты расширения деятельности. При расчете внутренней нормы доходности денежные расходы, необходимые для финансирования капитальных вложений и оборотных средств, сравниваются с приростом денежных поступлений на протяжении предполагаемого срока действия проекта.
Поглощение компаний. При расчете внутренней нормы доходности стоимость приобретения сравнивается с суммарными выгодами покупателя в виде дополнительных денежных поступлений.

— услуги по хранению товарно-материальных ценностей;

Никогда нельзя забывать, что приемлемый уровень расчетной рентабельности не является исчерпывающим аргументом при принятии инвестиционных решений. Помимо этого, предлагаемый проект должен:

соответствовать избранной стратегии и коммерческой природе компании;
являться самым подходящим способом достижения цели после рассмотрения различных доступных альтернатив;
обеспечивать приемлемый баланс между потенциальным вознаграждением и риском;
быть приемлемым для клиентов, поставщиков и персонала, если это необходимо.

Статья
Обсуждение
Просмотр
История

Ссылки сюда
Связанные правки
Спецстраницы
Версия для печати
Постоянная ссылка
Сведения о странице
Цитировать страницу

Текущие производственные затраты отражаются в бухгалтерских документах. В качестве ключевых целей учета издержек выступают:

Контроль издержек и прибыли.
Обеспечение результативности и экономии.
Выработка учетных сведений для осуществления анализа и принятия управленческих решений.
Обеспечение достоверности, своевременности и полноты информации.
Правильное начисление налогов.

Каждый экономический субъект должен оценивать эффективность текущих затрат. Оценка осуществляется с точки зрения рациональности и наличия возможностей для экономии в данном и предстоящем периодах. Текущие затраты будут оптимальными, если они способствуют улучшению конечного результата – непрерывному увеличению товарооборота и прибыли. Для реализации этой задачи необходимо:

Оценить размер издержек в сумме и процентах относительно выручки и прибыли за прошедший период. Сравнить полученные результаты с показателями других субъектов (в особенности конкурентов), а также величиной затрат по отрасли и региону в целом.
Изучить издержки по отдельным статьям. В процентах и в сумме установить их удельный вес в общих текущих затратах за период, оценить динамику изменения этой доли.
Установить резервы экономии в статьях издержек по отдельности, определить способы их использования.